은퇴자들이 피해야 할 8 가지 투자

 

우리는 자신의 소득으로만 살기에는 개인들마다 삶의 욕구가 너무 큰 시대에 살고 있습니다. 특히 젊은 세대는 예전과는 완전히 다른 삶의 태도와 가치관을 가지고 있습니다. 20-30대는 원래 자본이 축적되지 않아서 많은 투자나 투기를 할 수 없다는 생각을 하였던 것이 전통적인 관념이었지만 요즘은 더 다양한 투자들을 하고 있으며 심지어는 부동산까지 투기의 수단으로 활용하고 있습니다.

일반적으로 모든 유형의 투자는 아예 하지 않는 것보다 낫다고 말하곤 합니다. 어차피 자신의 소득에 만족을 못하고, 자신이 원하는 삶을 위해서 직업을 통한 수익은 한계를 가질 수밖에 없습니다.  또한 투자도 오랫 동안의 경험과 실력을 축적해야 더더욱 발전할 수 있기 때문에 젊은 나이에 시작을 하면 실패를 하더라도 점점 더 실력 있는 투자자가 될 수 있기 때문입니다.

 

 

 

그러나 은퇴자들에게 있어서 투자란 보다 신중해야 할 선택일 수 있습니다. 투자란 언제나 기대만큼의 실패와 실망을 동반할 수 있기 때문입니다. 그리고 은퇴자의 실패는 젊은 세대의 실패와는 차원이 다른 것입니다. 재정적인 파탄을 가져올 뿐 아니라 그들의 남은 여생을 그들이 성실히 살아온 삶과는 상관없이 비참해질 수 있기 때문입니다. 그래서 John Csiszar가 은퇴자들이 선택하면 후회할 8가지의 투자 아이템에 대해서 정리를 하였습니다.

 

 

1.  '드림' 하우스

 

은퇴자들은 평생 재정적인 문제와 직장의 문제, 자녀의 문제로 자신이 원하는 곳에, 자신이 원하는 스타일의 집을 짓고 살지 못한 것에 대한 보상을 받고 싶어 집니다. 그래서 평생 꿈꾸던 자신이 원하는 스타일의 집을 짓고 자신의 꿈을 이룸과 동시에 다른 사람들에게 과시하고 싶은 시기로 생각합니다. 그러나 현실적으로 이런 집은 대부분의 은퇴 생활 방식과 어울리지 않는다고 조언합니다. 60대가 되면 자녀가 독립을 하고 부부나 혼자 생활할 확률이 높아지는 시간입니다. 성실히 일한 대가로 여행을 할 수도 있고 더 많은 사람과의 만남을 가질 수 있는 시간을 집이라는 공간에 빼앗길 수 있습니다.

무엇보다 고정적인 수익이 없는 상황에서 집을 짓기 위해 대출을 받는 것은 최악의 선택이 될 수 있습니다. 연금이나 사회보장성의 수익에 의존해서 대출을 받는 것은 삶을 더 불행하게 만들 확률이 높다고 보고 있습니다.

  

 

2. 주식

 

주식을 보유하는 것은 일반적이고 은퇴자에게도 특별한 것은 없습니다. 다만 너무 주식 비중이 높거나 특정한 주식만을 집중적으로 보유하고 있다면 그것은 좋은 선택은 아니라는 의미입니다. 특히 자신이 직업상 보유하게 된 주식을 정리하지 못하고 상당 양을 오랫동안 보유하고 있는 것은 옳지 못하다고 지적합니다. 그것은 투자적 관점에서 보유하기보다는 정서적으로 애착을 갖는 주식일 확률이 높기 때문입니다. 따라서 냉철하게 그 비중을 축소하거나 정리 할 필요가 있습니다.

 

 

3. 암호화폐

 

일부 은퇴자들은 최신 투자 동향을 따라가기를 좋아하며, 금융 뉴스를 듣고 주요 이슈들을 따라가는 것에 상당한 자부심을 갖기도 합니다. 그리고 자신이 언론에서 많이 언급되는 것에 관심을 가지고 시도하는 경향을 보일 때가 있습니다. 그중에 하나가 암호화폐입니다.

물론 처음엔 재미나 이슈를 따라잡기 위해 시도하기도하지만 그 강력한 변동성에 휘말리게 되어 점점 과도한 투자를 하게 되는 경우도 많습니다. 모든 투자가 그렇듯 작은 이익의 경험을 통해 자신이 가지고 있는 자산의 상당 부분을 투자하는 선택을 하는 경우가 있습니다. 특히 암호화폐는 여러 면에서 은퇴자들이 빠지기 쉬운 면들을 가지고 있습니다.  

2022년에 대부분의 암호화례가 50% 이상의 하락을 보이고 있습니다. 만약 은퇴자가 포트폴리오에서 많은 부분을 암호화폐로 가지고 있었다면 대단히 불행한 상황이 펼쳐졌을 것입니다.

 

 

4. 밈 주식

 

밈(Meme) 주식이란 온라인상에서 입소문을 타고 개인 투자자들의 관심을 받게 되는 주식을 의미합니다. 사실 밈 주식은 암호화폐와 같은 범주에 속합니다. 뉴스 가치가 있고 소수의 거래자에게 부를 축적하는 반면 다른 많은 거래자에게 손실을 가져다주게 됩니다. 예를 들어 2021년에 한참 미국 주식 시장의 최대 이슈였던 GameStop은 한 주 만에 400%나 뛰었지만 그 이후로 주가는 약 93% 하락했습니다.

평생 지속할 계획으로 1 억의 은퇴 포트폴리오를 마련했다면, 어느 날 일어나서 1 억원이  7백만원 이하로 바뀌었다는 사실은 은퇴자의 재정에서는 재앙이 될 것입니다.

 

 

5. 다각화되지 않은 포트폴리오

 

위의 예들에서 모든 형태의 투자가 문제인 것은 그것들이 자신의 재정 포트폴리오에서 의미 있는 부분을 차지하게 되면 어느 순간 감당할 수도, 복구할 수도 없는 재정상태에 빠진다는게 문제입니다. 그런 의미에서 은퇴자의 포트폴리오는 어떤 경우든 다양성과 안정성을 유지해야 합니다. 모험적이고 변동성이 큰 상품은 문제가 될 수밖에 없습니다.

은퇴전에는 특정한 주식이나 투자 상품에 치우쳐있을 수 있지만 은퇴의 시점에서는 30년의 시간동안 부를 축적하려는 노력보다는 안정적이고 꾸준한 유지를 할 수 있는 포트폴리오를 계획해야 합니다.

성공하거나 실패할 수 있는 한두 가지 투자에만 투자하는 것은 대부분의 은퇴자들이 후회하는 위험하고 스트레스가 많은 은퇴 투자 전략입니다.

 

 

6. 금과 은

 

은퇴자들 많은 사람들이 금을 일정량 보유하는 것을 선호하곤 합니다. 그러나 금과 은과 같은 상품은 급격한 하락과 상승을 반복할 경우가 많습니다. 이런 상품들은 은퇴 포트폴리오의 초석으로 나쁜 선택이 됩니다. 특히 이런 상품들은 전문 투자자들에 의해서 진행되기 때문에 금과 은에 대한 투자나 거래는 피하는 것이 좋습니다. 소량의 금을 보유하는 것은 좋으나 일정량이 넘어가면 금도 거래에 대한 전문성을 필요로 합니다. 자신의 자산의 상당량을 금이나 은같은 귀금속을 보유하는 것은 상품의 휘발성뿐 아니라 거래의 전문성과 자금의 순환에도 좋은 선택이 될 수 없습니다.

 

 

7. 땅

 

토지는 여전히 일하고 있는 동안 좋은 투자가 될 수 있습니다. 그러나 급여 인출을 중단하면 상황이 바뀔 수 있습니다. 대부분의 퇴직자들은 사회 보장 혜택, 퇴직금, 연금 지급금 및 개인 저축으로 구성된 고정 수입으로 생활합니다.

그런데 토지는 시간이 지남에 따라 가치가 상승할 수 있지만 수익을 내지 않으며 돈이 필요할 경우 신속하게 청산하기 어려울 수 있습니다. 은퇴 포트폴리오가 이미 넉넉하고 생활하기에 상당한 수입이 있다면 토지는 여전히 좋은 투자가 될 수 있습니다. 하지만 평범한 은퇴자들에게는 보통은 후회스러운 결과들만 남깁니다.

 

 

8. 수집품

 

골동품 자동차나 동전과 같은 수집품에 투자하는 것은 재미있는 취미가 될 수 있습니다. 그러나 퇴직금을 활용한 투자로서는 좋은 선택은 아닙니다. 수집품 시장은 상당히 유동성이 적습니다.  따라서 판매할 때 얻을 수 있는 가격은 일반적으로 공개된 가치보다 훨씬 낮습니다. 따라서 보기에 재미있거나 아름답지만 일반적으로 은퇴 포트폴리오 옵션으로 좋은 선택은 아닙니다.